기록하는 회계사

[재테크] ISA 핵심 요약 1. ISA 개념과 주요 특징- Individual Savings Account의 약자로서, "개인종합자산관리계좌"를 의미함- 하나의 계좌에서 여러가지 국내 금융상품에 투자가능함- 여러 금융상품의 손익을 통산하여 세금을 부과함- 전 금융기관 1인당 1개의 계좌만 개설 가능- 최소 3년이상 보유시 세제혜택 있음(종류별로 일정금액 비과세 & 저율(9.9%) 분리과세)- 투자 원금에 대해서만 중도인출 가능함- 해외주식 및 해외ETF 투자 불가능 2. ISA 종류- 가입자격에 따른 분류 - 투자방법에 따른 분류

[주식용어] 오버행(Overhang)이슈와 블록딜(Block deal) 1. 오버행(Overhang) - 직역: (동사) 돌출하다; 위로 나오다- 의역: 주식시장에서 "잠재적인 매도 물량"을 의미- 상장회사의 유상증자, 신주인수권부사채의 신주인수권 행사, 전환사채의 주식전환, 우리사주 주식 매도, 스톡옵션행사, 보호예수해제 등으로 인해 주식시장에 매도가 가능한 물량이 대량으로 발생하는 경우 "오버행 이슈"가 있다고 표현함- 오버행 이슈가 있는 경우, 매도 물량이 대량으로 풀릴 것으로 예상하여 주가가 선제적으로 하락하는 경향이 있음 2. 블록딜(Block deal)- 의역: 주식을 대량으로 보유 중인 매도자가 사전에 매수자를  지정하고, 장 종료 후 사전에 계약한 대로 주식 매매를 진행하는 거래- 거래당일..

[REITs] 프로젝트 리츠 개요 (feat. 개발리츠, PFV) 1. 도입 취지- 고질적인 부동산PF 문제인 '저자본-고차입' 구조의 개발방식의 대안으로 안정적인 자기자본을 유지하면서 개발사업을 추진할 수 있도록 하기 위함 2. 프로젝트 리츠 개발 사업 process 3. 주요 특징- 설립신고 제도 신설 : 기존에는 리츠 설립 후 1년 6개월 이내에 영업인가 승인을 받은 후에 사업을 진행 할 수 있었는데, 리츠 설립 후 6개월 이내 설립신고만으로 개발사업 가능해짐 (but, 최소자본금 50억원 이상, 자산관리계약, 사무수탁계약, 현금보관계약 등 요건 필요) - 영업인가 전 개발사업 단계에서 공모 제한 → 영업인가일로부터 5년 이내 지분율 30% 이상 공모 의무 - 영업인가 전 개발사업 단계에서 주식 분..

[주식용어] 공매도란? 1. 공매도(空賣渡 ; Short Selling) 개념- 직역하면, 허공에 매도를 한다는 뜻- 의역하면, 주식을 빌려서 매도하는 것- 주가 하락이 예상 될 때 베팅하는 전략 (아래 그림 참조) 2. 공매도의 종류- 차입 공매도(Covered Short Selling) : 결제에 사용할 주식을 미리 빌려서 매도하는 거래 (일반적인 공매도)- 무차입 공매도(Naked Short Selling) : 주식을 빌려오지 않은 상태에서 일단 매도 거래를 한 후 나중에 주식을 빌리는 거래 *무차입 공매도는 시장교란 행위 가능성이 높아 강력한 규제 대상임 (한국은 2000년 이후 금지 중)

[Finance] 퇴직급여제도 총정리(ft. 퇴직금, 퇴직연금, DB, DC, IRP, 연금저축) 퇴직급여제도는 크게 3가지 파트로 나누어서 이해하면 됨. 1. 퇴직금 - 관련법령 : 근로기준법 - 근로자가 1년이상 근무한 경우, 회사는 근로자에게 아래 계산식에 따른 퇴직금을 일시금으로 지급해야할 의무가 있음 - 퇴직금 계산식 = 1일 평균임금* x 30일 x (근속일수 / 365일) *1일 평균임금 = 퇴직전 3개월 일평균 임금  2. 퇴직연금 - 관련법령 : 근로자퇴직급여보장법 - 일정규모 이상의 회사는 다음 중 한 가지 종류의 퇴직연금제도를 도입할 것을 권고하고 있으며, 퇴직연금제도를 도입한 경우 근퇴법에 따라 퇴직급여 지급재원을 외부 금융기관에 적립할 의무가 있음. (근로자는 55세 이후 일시금 ..

[Tax] 주식 양도소득세 (ft. 금투세) 1. 과세대상 (소득세법 제94조)  2. 대주주 요건 (소득세법시행령 제157조)  3. 세율 (소득세법 제104조) ※ 금융투자소득세가 시행(2025.1.1.예정)되는 경우 주식 양도소득세 없음! (금투세에 흡수) ※ 결국 금융투자소득세 시행 폐지하기로 여야 합의... (24.11.04)

[Finance] 유상증자의 종류 (ft.호재? 악재?) [유상증자의 종류] 1. 주주배정방식 - 기존주주에게 보유지분비율대로 신주를 우선 배정하는 방식 - 실권주 미발행하는 경우에는 발행가액 자율적으로 결정가능 - 실권주 발생시 잔여분에 대해 공모가능 ("주주배정 후 실권주 일반공모") - 실권주 발행하는 경우 발행가액은 기준주가*에서 40% 이내 할인된 가격으로 발행해야 함 *기준주가 : 청약일 3거래일 전 부터 5거래일 전 까지의 평균주가 2. 제3자배정방식 - 기존주주 외의 특정한 자에게 신주를 배정하는 방식 - 기준주가에서 10%이내 할인된 가격으로 발행해야 함 3. 주주우선공모방식 - 기존주주에게 보유지분비율에 상관없이 우선 청약권을 부여 - 잔여분에 대해 불특정다수인에게 청약기회를 부여하는 ..

[Law] 이사의 종류 (ft. 사외이사 결격사유) 상법은 제317조 제2항에서 이사의 종류를 다음과 같이 구분하고 있음. 상법 제317조 (설립의 등기) ②제1항의 설립등기에 있어서는 다음의 사항을 등기하여야 한다. 8. 사내이사, 사외이사, 그 밖에 상무에 종사하지 아니하는 이사, 감사 및 집행임원의 성명과 주민등록번호 *그 밖에 상무에 종사하지 아니하는 이사를 "기타비상무이사" 또는 "비상근이사", "평이사"라고도 부르기도 함. 이사 중 사외이사에 대하여는 상법 제382조 제3항에서 다음과 같이 정의하고 있음. 상법 제382조(이사의 선임, 회사와의 관계 및 사외이사) ③ 사외이사(社外理事)는 해당 회사의 상무(常務)에 종사하지 아니하는 이사로서 다음 각 호의 어느 하나에 해당하지 아니하는 자를 말..

[금융용어] 대출 관련 수수료 1. Management fee : "대출 참여 수수료" 또는 "대출 취급 수수료" 2. Arrangement fee : "대출(금융) 주선 수수료" 3. Agency fee : "대출(금융) 자문 수수료" 4. Upfront fee : 선취 수수료 ※ 참여(취급), 주선, 자문 수수료는 대주로 참여한 금융기관에 따른 세부 분류이며, 차주 입장에서는 일괄하여 선취수수료로 구분하기도 함. ※ 한국에서는 보통 Arrangement fee 와 Agency fee 를 구분하지 않고 혼용하여 사용함.

[금융용어] 리픽싱(Refixing) 조항 (ft. CB, BW, RCPS) → 전환권이 있는 증권*에서 일정요건(ex. 주가, 영업이익 등)이 충족했을 때 전환가액(또는 전환비율)을 조정하도록 하는 조항. *전환권이 있는 증권의 종류 1. 전환사채(CB ; Convertible Bond) : 일정 요건 충족시 주식으로의 전환할 수 있는 권리가 부여된 사채 2. 신주인수권부사채(BW ; Bond of Warrant) : 일정 요건 충족시 신주를 인수할 권리가 부여된 사채 3. 상환전환우선주(RCPS ; Redeemable Convertible Preference Shares) : 일정 요건 충족시 상환을 요청할 수 있는 권리와 다른 종류의 주식으로 전환할 수 있는 권리가 부여된 우선주